Financial स्कीम बनाना भविष्य की सुरक्षा के लिए सबसे आवश्यक पहलुओं में से एक है। आपके पास यह सुनिश्चित करने के लिए कई विकल्प हैं कि आपका पैसा आपके आर्थिक लक्ष्यों के अनुरूप रिटर्न उत्पन्न करता है। भारतीय निवेशकों के लिए उपलब्ध सबसे लोकप्रिय निवेश म्यूचुअल फंड और एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ETF) हैं। आइए इसे अच्छे से समझने के लिए ETF और म्यूचुअल फंड के बीच के अंतर को देखें।
पहली नज़र में,दोनों काफी समान प्रतीत होते हैं, फिर भी करीब से देखने पर काफी अंतर दिखाई देता है। आइए इन दो निवेश अवसरों की तुलना करके यह निर्धारित करें कि आपके लिए सबसे अच्छा कौन सा है।
म्यूचुअल फ़ंड क्या हैं ?
म्यूचुअल फंड professional रूप से निवेश कार्यक्रमों का प्रबंधन करते हैं जो बड़ी संख्या में निवेशकों से पैसा जमा करते हैं और इसे स्टॉक और bond सहित अलग-अलग प्रकार की संपत्तियों में निवेश करते हैं। म्यूचुअल फंड इक्विटी, bond, डेट securities और अन्य डेट इंस्ट्रूमेंट में निवेश करते हैं। म्यूचुअल फंड के नेट एसेट वैल्यू (NAV) की गणना कुल निवेश की गई राशि को निवेशकों की संख्या से विभाजित करके की जाती है।
ETF क्या है?
ETF निष्क्रिय रूप से म्यूचुअल फंड का प्रबंधन करते हैं जो एक इंडेक्स को मिरर करने का प्रयास करते हैं। ये फंड आम तौर पर सभी शेयरों को उसी अनुपात में रखते हैं, जिस अनुपात में वे ट्रैक करते हैं। एक ETF को फंड मैनेजर द्वारा सक्रिय रूप से प्रबंधित नहीं किया जाता, यह केवल Index के प्रदर्शन की निगरानी करता है। ETF स्टॉक एक्सचेंजों पर कारोबार करता है, और ट्रेडिंग घंटों के दौरान, उन्हें किसी भी समय खरीदा और बेचा जा सकता है।
म्यूचुअल फ़ंड और ETF के बारे में
म्यूचुअल फंड और एक्सचेंज-ट्रेडेड फंड (ETF) एक प्रकार के जमा फंड हैं जो पैसिव इंडेक्सिंग नामक एक विधि के माध्यम से बेंचमार्क इंडेक्स को कॉपी या दोहराने की कोशिश करते हैं। निवेशकों के लिए विविध पोर्टफोलियो प्राप्त करने के लिए Pooled फंड एक अच्छा तरीका हो सकता है। Pool किए गए फंड Diversification और पैमाने की अर्थव्यवस्थाओं की पेशकश करते हैं, जिससे प्रबंधकों को एक साथ बहुत सारे शेयर खरीदने के लिए जमा निवेश पूंजी का उपयोग करने की अनुमति मिलती है, जिससे प्रत्येक लेनदेन की लागत कम हो जाती है। यहां कुछ सबसे महत्वपूर्ण बिंदु दिए गए हैं।
- ETF की तुलना में म्यूचुअल फंड स्थापित करना कठिन होता है क्योंकि उनके पास अधिक शेयर वर्ग और शुल्क होते हैं।
- म्यूचुअल फंड लोकप्रिय हैं क्योंकि उनके पास सक्रिय रूप से प्रबंधित फंडों की एक विस्तृत श्रृंखला है। दूसरी ओर, ETF लोकप्रिय हैं क्योंकि वे मार्केट इंडेक्स पर कड़ी नजर रखते हैं।
- mutual fund ट्रेड दिन के अंत में समाप्त होते हैं, लेकिन ETF ट्रेड हर समय चलते रहते हैं।
- म्यूचुअल फंड और एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ETF) दोनों ही निवेशकों को एक समूह में शेयर खरीदने देते हैं।
- सक्रिय प्रबंधन का उपयोग म्यूचुअल फंड के लिए किया जाता है, जबकि निष्क्रिय प्रबंधन का उपयोग ETF के लिए किया जाता है।
म्यूचुअल फ़ंड और ETF में अंतर
निवेशकों को सबसे कठिन निर्णयों में से एक यह है कि क्या अपना पैसा म्यूचुअल फंड या एक्सचेंज ट्रेडेड फंड (ETF) में लगाना है। भले ही इन दोनों चीजों में कुछ समानताएं हों, लेकिन ये पूरी तरह समान नहीं हैं। ETF और म्यूचुअल फंड के बीच मुख्य अंतर नीचे दिए गए हैं।
प्रबंधन
फंड मैनेजर अन्य प्रकार के निवेशों की तुलना में म्यूचुअल फंड को सक्रिय रूप से चलाने की अधिक संभावना रखते हैं। दूसरी ओर, ETF, मार्केट इंडेक्स की तरह ही कॉपी करते हैं। सक्रिय रूप से प्रबंधित (ETF) एक्सचेंज-ट्रेडेड फंडों के लिए Cost-to-income अनुपात अधिक होता है।
लॉक इन पीरियड
ETF निवेशकों को अपने निवेश को एक निश्चित समय के लिए रखने की जरूरत नहीं है और वे जब चाहें उन्हें बेच सकते हैं। म्युचुअल फंड, जैसे ELSS, तीन साल के लिए बंद हैं। इस निवेश को समय सीमा तक नहीं बेचा जा सकेगा। म्यूचुअल फंड कार्यक्रम के आधार पर, यह नौ दिनों से लेकर तीन साल तक कहीं भी हो सकता है।
फ्लेक्सिबिलिटी
स्टॉक एक्सचेंज में ETF को कभी भी खरीदा और बेचा जा सकता है। नियमित स्टॉक शेयरों की तरह, आप वास्तविक समय में उनका बाजार मूल्य देख सकते हैं। म्युचुअल फंड यूनिट को केवल उसी कंपनी के माध्यम से खरीदा या बेचा जा सकता है जो फंड चलाती है। म्यूचुअल फंड की नेट एसेट वैल्यू उसकी कीमत प्रति यूनिट (NAV) होती है।
कमीशन
चूंकि ETF को शेयर बाजार में खरीदा और बेचा जा सकता है, इसलिए निवेशकों को यूनिट खरीदते और बेचते समय taxes का भुगतान करना चाहिए। दूसरी ओर, म्यूचुअल फंड बेचे या खरीदे जाने पर commission नहीं लेते हैं।
लागत
ETF को सक्रिय प्रबंधन की आवश्यकता नहीं है क्योंकि वे सिर्फ एक Index के प्रदर्शन की नकल करते हैं। इसलिए, ETF में निवेश से जुड़ी लागत और शुल्क को कम से कम रखा जाता है। दूसरी ओर, फंड प्रबंधन निवेशकों द्वारा निवेश करने के तरीके के बारे में लिए गए निर्णयों में शामिल होता है। इससे फंड के प्रबंधन की लागत बढ़ जाती है।
ETF vs Mutual Fund -बेहतर कौन
ये दोनों निवेश एक ऐसे पोर्टफोलियो के लिए बेहतरीन विकल्प हैं जिसमें बहुत सारे अलग-अलग प्रकार के निवेश हैं। ETF और म्यूचुअल फंड के बीच निर्णय लेते समय, कई बातों पर विचार करना चाहिए, जैसे:
आप करों का भुगतान करने से बाहर निकलने के तरीके का उपयोग कर रहे हैं।
- पूंजी बाजार तरलता
- निवेश के लिए आपकी स्कीम
- धन संबंधी लक्ष्य या सपने।
- जोखिम लेने की आपकी इच्छा
निष्कर्ष
जब आप ETF और म्यूचुअल फंड के बीच अंतर जानते हैं, तो आपको पता चल जाएगा कि आपको ऊपर दिए गए दो विकल्पों में से कौन सा विकल्प चुनना चाहिए। ETF के विपरीत, म्युचुअल फंड में आपको लंबे समय तक निवेश करने की आवश्यकता होती है, लेकिन वे आपको Long-term फंड बनाने में मदद करते हैं। चुनाव आपको खुद करना होगा, लेकिन यह अच्छा होना चाहिए।
